Рынки акций по обе стороны Атлантики зарегистрировали уверенный рост в прошедшую третью рабочую неделю ноября (13–17 ноября) – как в Западной Европе, так и на Уолл-стрит в Нью-Йорке основные индексы завершили работу с уверенным недельным ростом от 2 до 4 процентов. . На Болгарской фондовой бирже (БФБ) тенденция также была восходящей, где четыре из пяти индикаторов также завершились ростом, но более слабым, ниже процента.
Основные фондовые индикаторы по обе стороны Атлантики вернулись к росту после падения впервые за три недели на предыдущей неделе, прервав самую длинную серию побед для американских индексов Nasdaq и S&P 500, а также для основного индикатора Западной Европы Stoxx Europe 600, самого ликвидного. компании региона.
Это связано с замедлением инфляции и лучшими, чем ожидалось, промежуточными финансовыми отчетами некоторых крупнейших компаний на Уолл-стрит в Нью-Йорке и на фондовых биржах Западной Европы.
Это дает инвесторам надежду на то, что цикл ужесточения денежно-кредитной политики со стороны Федеральной резервной системы США (ФРС страны), Европейского центрального банка и Банка Англии завершился накануне заключительного заседания регуляторов года в следующем месяце.
Последние данные прошедшей недели показывают, что инфляция в еврозоне в октябре резко упала до 2,9%, а в США — до 3,2%.
Также прозвучали предупреждения членов советов центральных банков о том, что говорить о прекращении роста процентных ставок пока рано, и о снижении следует думать уже с середины следующего года.
Примером такого предупреждения является выступление Мэри Дейли, президента ФРБ Сан-Франциско, на экономическом форуме во Франкфурте в прошлый четверг, которая рекомендовала центральному банку США занять выжидательную позицию в денежно-кредитной политике, учитывая неопределенность. в экономике США. По словам Дейли, члены совета директоров все еще не уверены, что инфляция уверенно движется к целевому показателю в 2%. Также нет уверенности в том, что полный эффект прошлых повышений ставок отразился на экономике, сказал Дейли. Она считает, что как только мы поймем, в каком направлении движется экономика, активные действия будут иметь смысл», — сказала она. Ставка ФРС в настоящее время находится на уровне 5,25-5,5% в год, что является самым высоким показателем за 22 года. Рынок в целом ожидает, что ФРС сохранить ставки на этом уровне до мая следующего года, а затем начать их снижение.
Между тем глава Федеральной резервной системы Бостона Сьюзан Коллинз заявила в интервью CNBC, что не исключает дальнейшего повышения процентных ставок. «Я бы не закрывала вопрос о дополнительном ужесточении монетарной политики», — отметила она. По ее словам, Федеральной резервной системе не следует поспешно реагировать как на плохие, так и на хорошие данные по инфляции. Базовая инфляция (без учета топлива и продуктов питания) составила около 3,4% за последние три месяца, что значительно превышает желаемый уровень, добавила она.
Тем временем президент ФРБ Чикаго Остин Гулсби подтвердил готовность банковского регулятора сделать все возможное, чтобы вернуть инфляцию к целевому показателю в 2%, отметив при этом, что экономика движется к этой цели и достигнет ее, если инфляционное давление на рынке жилья ослабнет в соответствии с ростом инфляции. ожидания центрального банка. «Инфляция цен на жилье является критически важным вопросом с точки зрения достижения нашей цели», — заявил Гулсби на мероприятии в Чикаго.
В Европе настроения в том же оптимистическом направлении, но есть и такие же предостережения. По данным интернет-платформы Business Insider, после ралли, произошедшего в последние недели, когда инвесторы бросили вызов высоким банковским процентным ставкам и прогнозам рецессии, цены на акции, особенно в Европе, сейчас приближаются к экстремальным уровням, наблюдавшимся много лет назад на некоторых наиболее крупных рынках. крахи в истории – Великая депрессия 1930-х годов и пузырь доткомов (высоких технологий) конца 1990-х.
Резкий рост акций также показывает, что инвесторы отвернулись от войны на Ближнем Востоке, поскольку цены на нефть и топливо упали, и в ответ цена акций компаний в обоих секторах выросла. Например, еженедельно цена акций британской BP Plc, британско-голландской Shell и французской TotoalEnergies выросла на +0,73%, +0,22% и +0,39% соответственно, а ежемесячно цены упали на: -13,51%, -7,14% и -2,40% соответственно. По данным The Financial Times, военный конфликт остался на усмотрение политиков, а инвесторы стремятся дистанцироваться от конфликта, стремясь без потерь сократить свои позиции в нефтегазовых компаниях.
3e-news.net
Еженедельный баланс Западной Европы и США
показывает, что в третью неделю ноября тенденции рынков по обе стороны Атлантики совпали. В Западной Европе фондовые биржи стали «зелеными» после того, как на прошлой неделе они находились в «красном» состоянии. Общий индекс крупнейших компаний региона Stoxx Europe 600 сообщил о росте на 2,82%, а из национальных показателей «голубых фишек» с наибольшим недельным ростом оказался немецкий DAX 35 (+4,49%), за которым следует испанский IBEX. 35 (+4,16%), итальянский FTSE MIB (+3,41%), французский SAS 40 (+2,69%) и британский FTSE 100 (+1,95%).
На Уолл-стрит в Нью-Йорке третью неделю подряд все три основных индикатора находятся в «зеленом» диапазоне после трех недель подряд в «красном». Наибольший прирост продемонстрировал технологический индекс Nasdaq (+2,37%), за ним следовал широкий индекс S&P 500 (+2,23%) и промышленный индекс Dow Jones (+1,94%).
Еженедельный баланс БФБ
В течение последних пяти рабочих дней (13 — 17 ноября) торги на BSE совпадали с направлением торгов на фондовых биржах Западной Европы и на «Уолл-стрит» в Нью-Йорке. На бирже в Софии четыре из пяти индексов имеют недельный рост, и только равновзвешенный BG TR30 снизился (-0,16% после роста на 0,19% на предыдущей неделе). Наибольший недельный рост продемонстрировали болгарские индексы «голубых фишек» SOFIX (+0,89% по сравнению со снижением на 0,38% неделей ранее), широкий BG BX40 (+0,70% после снижения на 0,31% на предыдущей неделе), последний beamX (+0,64% после роста на 0,61% неделей ранее), сектор BGREIT (+0,64% на фоне минимального снижения на 0,02% на предыдущей неделе).
БФБ со значительно более слабым недельным оборотом
по сравнению с предыдущей неделей (6 — 10 ноября) с 1 093 сделками с 1 985 056 лотами на 6 624 011 левов, по сравнению с 1 148 сделками с 1 495 407 лотами на 20 818 594 левов или с 55 сделками и 14 194 583 левов больше немного, но с 489 649 лотами больше.
При таком соотношении 5 компаний закончили с недельным оборотом более 200 000 левов, общий оборот которых достиг 4 064 565 левов, и только одна из них — Puldin Holding AD (HPLD) реализовала еженедельный оборот более 1 миллиона левов (6 сделок с акций на 2 083 855 лв.). Для сравнения, на предыдущей неделе всего 18 компаний зарегистрировали сделки на сумму более 200 000 левов (общий оборот 16 915 443 левов).
Второе место по недельному обороту заняла Shelly Group AD (SLYG) со 124 сделками с акциями компании на 775 293 лв., Болгарский финансовый дом AD (BFHB) с 2 сделками с облигациями компании на 612 165 лв., немецкая Deutsche Boerse Commodities GmbH. (4GLD) с 8 сделками с акциями на 239 852 евро (469 103 BGN), AmonRa Energy AD (AMON) с 1 сделкой с акциями компании на 353 400 BGN.
Пять наиболее торгуемых выпусков формируют 61,36% недельного оборота БФБ.
После того, как четыре из пяти индексов закрылись выше,
выигравшие акции торговались чаще, чем проигравшие
с соотношением 42% для победителей, 21% для проигравших и 37% без изменений. По остальным показателям соотношения в процентах разнонаправлены: по объемам в левах (64% у победителей по сравнению с 10% у проигравших и 26% без изменений), по выбросам (39% у победителей по сравнению с 27 процентами). % для проигравших и 34 процента без изменений) и в сделках (от 39% для победителей до 42% для проигравших и 20 процентов без изменений).
Динамика индексов БФБ*
Еженедельный обзор (13 — 17 ноября) показывает, как мы уже указывали, что четыре из пяти индексов растут:
— на SOFIX зафиксирован рост на 0,89% после падения на 0,38% на предыдущей неделе. За последние пять рабочих дней было продано 404 035 лотов с акциями 15 компаний, входящих в индекс болгарских «голубых фишек», на 1 510 832 лв. по сравнению с 1 085 145 лв. на предыдущей рабочей неделе;
— по BGBX 40 зафиксирован рост на 0,70% после снижения на 0,31% неделей ранее. За последние пять рабочих дней сделки с акциями 40 компаний, включенных в счетчик, были реализованы 443 114 лотами на 1 756 848 левов по сравнению с 1 485 168 левов на предыдущей неделе;
— по BGTR 30 зарегистрировано снижение на 0,16% после роста на 0,19% на предыдущей неделе. Сделки были реализованы с 30 акциями, включенными в счетчик, 366 336 лотами на 366 336 левов по сравнению с 3 400 307 левов неделей ранее;
— сектор BG REIT вырос на 0,52% после минимального снижения на 0,02% на предыдущей неделе. За последние пять рабочих дней с 7 акциями, включенными в индекс, было реализовано сделок с 52 594 лотами на сумму 174 199 левов по сравнению с 1 718 437 левов на предыдущей неделе;
— последний показатель BeamX (рассчитанный на 18 сентября) также вырос на 0,64% после роста на 0,61% на предыдущей неделе. За последние пять рабочих дней с 10 акциями рынка развития малого и среднего бизнеса BEAM, включенными в индекс, было реализовано сделок с 347 053 лотами на сумму 1 624 874 левов по сравнению с 635 800 левов неделей ранее.
Топ-5 самых прибыльных акций
Во главе этой группы стояла Bullend Investments REIT (LAND) с ростом 21,43% и недельным оборотом 25 455 левов, при окончательной цене 0,850 левов за акцию и рыночной капитализацией 12 756 906 левов;
— FairPlay Properties REIT (FPP) имеет рост 13,92% и недельный оборот 14 490 левов при последней цене 0 900 левов за акцию и рыночной капитализации 65 740 860 левов;
— Puldin Holding AD (HPLD) имеет рост 8,70% и недельный оборот 2 083 855 левов при последней цене 17 500 левов за акцию и рыночной капитализации 4 735 290 левов;
— Smart Organic AD (SO) имеет рост 5,15% и недельный оборот 85 054 левов при последней цене 20 400 левов за акцию и рыночной капитализации 210 324 000 левов;
— Eurohold Bulgaria AD (EUBG) имеет рост 4,38% и недельный оборот 167 465 левов при последней цене 1 670 левов за акцию и рыночной капитализации 435 035 000 левов;
Топ-5 худших убыточных акций
В этой группе за прошедшую неделю Petrol AD (PET) лидировала со снижением на 36,11% и недельным оборотом 140 691 лв., при окончательной цене 0,460 лв. за акцию и рыночной капитализации 12 563 705 лв.
— «Химимпорт АД» (CHIM) упал на 7,49% и имеет недельный оборот 92 2846 левов при последней цене 0,642 левов за акцию и рыночной капитализации 153 852 903 левов;
— американская Pfizer Inc. (PFE) с убытком 4,59% и недельным оборотом 30 232 евро (59 128 левов) по последней цене 27,05 евро за акцию**;
— София Коммерц-Ломбард АД (SCOM) упала на 3,33% и имеет еженедельный оборот 13 826 левов при окончательной цене 2 900 левов за акцию и рыночной капитализации 27 532 240 левов;
— TB First Investment Bank AD (FIB) упал на 2,19%, его недельный оборот составляет 31 216 левов, последняя цена 2 680 левов за акцию и рыночная капитализация 399 547 264 левов.
*Оборот пяти индексов отличается от общего за неделю, так как есть выпуски, входящие более чем в один индекс, но есть и много выпусков, не входящих ни в один из 5 индексов;
**Для иностранных выпусков, попавших в оба рейтинга, рыночная капитализация не указывается, поскольку полный объем акций соответствующей компании не торгуется на БФБ.
Источники: бюллетени БФБ и статистическая база данных Infostock.bg для болгарского рынка и MarketWatch и «Reuters» для рынков Западной Европы и США.
Обзор носит аналитический характер и не является рекомендацией к сделкам с акциями и другими инструментами БФБ и других бирж по всему миру.
